数字人民币将如何改变金融生态系统？

数字人民币（E-CNY）的试点非常神秘和低调，但人们仍然可以从各种信息中感受到数字人民币的宏伟格式。

作为央行金融科技水平较高的产品，数字人民币将成为实质性推动金融服务实体经济、控制金融风险的重量级武器。

我们先来看看深圳数字人民币试点，看看数字人民币将如何影响未来的金融生态。

数字政务强势入局

选择数字政务实施数字人民币试点，绝对是天作之合。

2020年10月，深圳市1913847人通过“i深圳”系统成功完成“生活罗湖数字人民币红包”试点注册，5万人分享1000万元数字人民币（E-CNY）红包，中奖率为2.6%。

申请数字人民币红包很简单。只要地理位置在深圳，申请人就可以通过深圳统一政务服务APP——“i深圳”注册的身份证号、姓名、手机号、验证码选择收款银行，就有机会中奖数字人民币红包。

获取数字人民币红包很容易。通过“iShenzhen”APP获得红包，根据短信收到的提示下载数字人民币APP，通过手机号注册账号并设置登录密码，即可领取数字人民币红包200元，可以看到转账的来源是深圳市罗湖区工业和信息化局。如果使用数字人民币红包支付，请求者需要设置支付密码和钱包名称。数字人民币APP目前只有收付功能。

用数字人民币支付也很容易。在注册了数字人民币支付的沃尔玛超市，顾客可以在自助收银终端设备上操作，在微信刷脸支付、微信支付、电子礼品卡支付和数字人民币四种支付方式中选择数字人民币支付方式，然后打开数字人民币APP扫码支付。

在政府的帮助下，数字人民币场景的发展也非常顺利。深圳市罗湖区有3389家商户支持数字人民币支付消费。商户类型包括商场、超市、日常零售、餐饮消费、日常服务等。万象城、沃尔玛、kkmall等当地人常去的地方支持数字人民币消费。

数字政务掌控本地经济的实名高粘性用户和高频交易场景。本次试点实施方式“iShenzhen”APP是一个功能强大的数字政务平台，支持社保、医疗卫生、交通、公安、日常缴费、电子证件、游玩预约、文体信息等.，可以在线处理。数字政务212个，日活跃用户达到60万左右，粘性很高。

各地通过数字政务推行数字人民币，可以让数字人民币更紧密地渗透到老百姓的日常消费中。让我们一起走，走得更远。数字人民币选择数字政务作为实现方式是非常棒的，更容易开发场景，更容易获客，更贴近实体经济。

未来除了央行和商业银行，地方政府是否会成为数字人民币运作的重要主体？数字政务的进入将深刻改变货币和银行运作的生态。

第三方支付正在消亡

看完深圳试点，我们自然而然地问了一个问题：数字人民币是否有可能取代第三方支付的服务？什么？

首先，数字人民币的发展空间很大。数字人民币定位为M0，即流通货币。中国人民银行数据显示，2020年1月流通货币余额9.32万亿。如果数字人民币用现金代替流通中的货币，那是一个巨大的计划。更重要的是，拒绝数字人民币是违法的。拒收人民币违反《中华人民共和国中国人民银行法》第三章第十六条——“中华人民共和国的法定货币为人民币。中华人民共和国境内的一切公私债务中国以人民币支付，任何单位和个人不得拒绝。”

其次，作为一种类似于移动支付的支付方式，数字人民币线下扫码支付的实施没有障碍。经过支付宝、微信、银联等移动支付​​机构十多年的培养和发展，现在扫码支付的商场已经相当成熟。艾瑞数据显示，2019年Q4，我国线下扫码支付交易规模规划为9.6万亿左右，扫码支付已为人所熟知。

国家一代又一代人才辈出，每个人都领跑了数百年。今天的巨头可能成为昨天的黄花，新势力的崛起可能是毁灭性的。生态在进化中会主动选择更先进的东西，更何况这种先进的东西有民族的毅力。

数字人民币钱包是一个广义的账户概念。不锁定某家银行，无需去银行开户，无需绑定银行卡。驾照、社保卡、身份证等都可以用来象征身份。账号数字人民币如何开户，用户使用非常方便，通用性非常强。数字人民币以央行公信力背书，由央行管理运营。在可靠性和可信度方面，远超第三方支付公司。

数字人民币更安全。根据相关专利文件研究，部分数字人民币交易的用户信息在商户是不可见的，所有交易信息仅存储在央行数字货币系统中，充分保证了用户的匿名性，有利于保障个人信息。安全性，在当今数据隐私非常重要的情况下，这一点至关重要。此外数字人民币如何开户，数字人民币从中国人民银行到指定运营机构，再从运营机构到公众的整个发行过程都可以电子化追溯。洗钱和反欺诈。

根据深圳参与数字人民币试点的商户信息，数字人民币到账后将免费转入商户在银行开立的结算账户，不收取任何手续费收据。这对商家来说非常具有诱惑力。要知道，对于年交易量数百万甚至千万的商户来说，如果使用传统第三方支付的有偿提现功能，运营成本会增加不少。

值得一提的是，第三方支付有它的历史使命：处理电商时代交易的可信度，提升客户的支付体验，协助产业链金融整合对接银行机构，促进支付和场景融合。如今，许多背景都发生了变化。第三方担保交易退出历史舞台。银行卡支付的体验与第三方支付公司几乎相同。 更重要的是，现在银行的大部分个人业务都是免费的，但是客户需要通过第三方支付来支付信用卡还款，商户需要支付账单、转账费、提现等费用。与银行支付相比，三方支付在成本上没有优势。

其实，目前最需要数字人民币的不是一般客户，而是支付收单机构独家拥有的零售商户。通过获取数字人民币，他们可以显着降低交易费用成本，并获得和支付机构更多的议价能力。随着准备金利息的取消和断开，数字人民币的试点实施必将给第三方支付市场带来深刻的变化。

第三方支付机构即将再次踏上转型之旅，但转型将走向何方？还是直接退出历史舞台？

银行间的竞争愈演愈烈

在数字人民币二级运营体系下，商业银行为客户承接数字人民币兑换业务，但不能向客户收取赎回手续费。

商业银行通过借款利息和中央交易费用赚钱。一些商业银行也开始检查互联网渠道成员的发展状况。数字人民币能给商业银行带来什么好处？

在传统支付公司的控制下，很多商业银行的借记卡或信用卡都是与支付账户绑定的快速支付账户。虽然客户会选择使用哪张卡进行交易支付，但在支付智能化之后，支付公司可以在很大程度上控制这种选择。另外，商业银行通过支付公司快捷支付获得的账单记录，与“消费-XX支付公司”的一般信息类似，根本无法获取消费订单的具体信息。

如果说数字人民币能带来什么优势，可能是它能让银行机构获得更多的数据。数字人民币是一种与支付并行的支付方式。商业银行的个人和商户数字人民币账户都可以直接联系场景中的交易，无需支付公司的支付收银员作为中介。商业银行直接进入场景，在场景下可以获得更丰富、更详细的数据信息，可以用来剖析用户的消费习惯，或者生成用户的信用评论。

支付机构先免费招收商户，然后通过各种手续费收回过去支付的所有费用。商业银行也是商业组织。在开发数字人民币的漫长过程中，他们能避免这种套路吗？

数字人民币钱包是一个超越商业银行存在的超级账户。它不依赖于商业银行的存在。用户可以选择与商业银行绑定账户，但没有必要。这可能会导致非常重要的竞争机制。如果商业银行仅仅将自己定位为货币兑换的中介，将难以在数字人民币时代形成比较优势。数字人民币将倒逼商业银行向更高附加值的服务和产品创新转型。在数字人民币时代，金融数字化程度将进一步加深，马太效应将更加显着。跨境优势大、服务创新多、产品价值高的商业银行将能够从数字人民币生态圈中攫取更多用户，而产品创新能力较差的商业银行则更难吸引资金和客户。

数字人民币时代，商业银行的竞争将愈演愈烈。

支付结算系统再平衡

我国人民银行有5大支付结算系统，是我国金融业的大动脉。系统具有深远的影响。

高额实时支付系统（HVPS）可为银行业金融机构和金融市场提供快速、高效、安全、可靠的清算服务，强力支持跨境人民币支付交易，完成跨行资金清算零在路上。

小批量支付系统（BEPS）为企业、事业单位和个人居民提供全天候、不间断的支付服务。个人可按日支付水、电、气等费用。机构可委托开户银行及时向在不同地区、不同银行开户的员工发放工资和养老金。

网上支付跨行清算系统（IBPS）让用户足不出户即可办理跨行账户处理、资金划转、资金归集等多项交易，并可在线实时获取交易结果。

境内外币支付系统（CXFPS）通过指定的代理银行代理港币、英镑、欧元、日元、加元、澳元、瑞士法郎、美元的支付交易中国人民银行。

中央银行会计和会计数据收集系统（ACS），负责中央银行的准备金管理、再借款、再贴现、现金和基金发行等事务，包括中央银行会计和后续监管、统计分析、会计档案管理、客户对账等功能。金融机构在央行开立的各类账户均由央行会计数据采集系统处理。

还有中国人民银行授权在垂直领域承接金融清算业务的清算机构，如城银清算、农信银行资金清算、网联清算、银联等中央机构。这些中央组织构成了各个金融组织之间信息交换的分布式网络。由于数字人民币账户是在央行设立的，这些机构必须根据央行的数字人民币账户进行操作和清算，是一种支付结算方式。这是一种集中的方法。长期来看，在数字人民币业务领域，中央机构的支付结算功能将被削弱。未来跨行、跨系统清算机构的地位将受到威胁，但部分使用特殊场景运作的系统不会受到影响。

数字人民币的可追溯性要求支付清算系统必须能够上报数字人民币在流通和清算过程中所经过的每一个组织、个人、清算关口，使数字人民币在中央有存在感银行的清算系统。一个集中记录全过程、覆盖数字人民币全生命周期的日志系统对支付结算系统是一个很大的挑战。建立支付结算系统和中央银行数字货币系统之间的连接需要进行许多转换。尤其是当数字人民币交易计划达到千亿甚至万亿美元时，日志中的记录将远远超过全国电子商务系统的数据计划。为了满足数字人民币的可追溯性要求，需要完成支付结算系统的高度自动化。

向央行披露数字人民币交易，意味着未来数字人民币在支付清算系统中的信息保留将仅限于发行机构层面。数字货币将使央行能够更好地执行中央的定向货币政策，完成资金的精准投资和流动监控。支付结算系统将更加智能地匹配中央政府的货币政策。

数字人民币将推动跨境支付场景的自动化。世界银行数据显示，全球跨境支付市场的全球汇款计划继续以每年5%的速度增长，跨境支付成本居高不下，达到7.68%转账金额。基于区块链的跨境支付可以提供可靠、安全、不间断的服务，减少人工处理环节，缩短结算时间，显着提高交易速度。同时，由于传统跨境支付形式存在支付处理、收款、财务运作和对账等成本，如果采用区块链技术，将削弱中介机构在交易过程中的作用，流动性变差。资金将得到改善。完成实时识别和监控，可有效降低交易环节的直接成本和间接成本。对于银行来说，可以改善资本结构，增加盈余，对于金融客户来说，可以降低手续费，提高转账速度，进而提高服务满意度。未来，在跨境贸易、跨境转账等场景下，预计数字人民币会有非常大的发展空间。

重构供应链金融资金流向

现在我们说各种区块链的供应链金融还没有数字人民币对供应链金融的影响那么大。数字人民币将能够重现资金流向，让资金流向可信且有价值。

数字人民币的完全可追溯性对供应链金融特别有用。供应链金融最重要的一点是能够识别交易集的真实性，以及交易双方的真实性。数字人民币自然有完整的历史日志。每次核心企业、供应商或分销商进行数字人民币结算时，结算日志都会主动上报并存储在央行。该日志可用于确认供应链金融中各种资产的权利。 ，完成供应链财务的验证。

此外，未来数字人民币还可以叠加类似智能合约的智能技术，完成基于场景和特定条件的自动支付结算，如核心企业和供应商的应付账款结算、结算等。不同的经销商。经销商与客户之间的资金结算，经销商与客户之间的退款，分包商与农民工的应付账款结算等。数字人民币将促进可信金融互联网的发展。

结束

不为大局着想的人，缺角；

中国人民银行投资了专门的公司研发数字人民币，成立了专门的研究机构研究数字人民币，选择了最好的试点合作机构和场景。中国人民银行也表示将制定专门的监管机构对数字人民币进行监管。

根据央行副行长范一飞在2020年SIBOS年会上披露的数字人民币内部测试情况，到2020年8月末，将在6700多个试点中实施数字人民币全国场景，涵盖日常缴费、餐饮服务、交通、购物消费、政务服务等；累计开通个人钱包11.33万个，企业钱包8859个，交易超过312万笔，交易金额超过11亿元。支付方式有条码支付、刷脸支付、触摸支付等多种支付方式。

数字人民币不仅是红包，更是一种支付方式。它是通过观察许多其他所谓的“数字货币”和“虚拟货币”的涨跌而诞生的，具有很大的凝聚力。它已发展成为具有尖端技术和治理理念的智能数字货币。

或许，我们可能无法远远看清满足感，但数字人民币对未来的影响已经到来。

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